LISI RAPPORT ANNUEL 2009
Tableau des flux de trésorerie consolidés du groupe LISI
En milliers d’€
31/12/2009
31/12/2008
ACTIVITÉS OPÉRATIONNELLES
Résultat net
9 137
56 111
Elimination des charges nettes sans effet sur la trésorerie :
- Amortissements et provisions financières et non récurrentes
55 447
41 765
- Variation des impôts différés
2 882
1 025
- Résultats sur cession, provisions passif et autres
1 604
5 006
Marge brute d’autofinancement
69 070
103 907
Variation nette des provisions liées à l’activité courante
7 642
1 474
Capacité d’autofinancement
76 712
105 381
Elimination de la charge (produit) d’impôt exigible
4 918
31 420
Elimination du coût de l’endettement financier net
4 111
9 188
Incidence de la variation des stocks sur la trésorerie
41 600
(28 954)
Incidence de la variation des décalages de trésorerie des débiteurs et créanciers d’exploitation
(15 773)
(1 213)
Flux nets de trésorerie liés aux activités opérationnelles avant impôt
111 568
115 823
Impôts payés
(7 175)
(31 751)
Flux nets de trésorerie liés aux activités opérationnelles (A)
104 390
84 070
ACTIVITÉS D’INVESTISSEMENT
Acquisition de sociétés consolidées
(1 451)
(2 198)
Trésorerie acquise
21
1 057
Acquisition d’immobilisations corporelles et incorporelles
(49 465)
(65 671)
Acquisition d’actifs financiers
(474)
Variation des prêts et avances consentis
(946)
634
Subventions d’investissement reçues
Dividendes reçus
4
1
Total Flux d’investissement
(52 312)
(66 177)
Trésorerie cédée
2 800
Cession de sociétés consolidées
1 500
Cession d’immobilisations corporelles et incorporelles
456
511
Cession d’actifs financiers
2
Total Flux de désinvestissement
4 758
511
Flux de trésorerie liés aux activités d’investissement (B)
(47 554)
(65 665)
ACTIVITÉS DE FINANCEMENT
Augmentation de capital
18
Cession (acquisition) nette d’actions propres
Dividendes versés aux actionnaires du groupe
(12 313)
(15 793)
Dividendes versés aux minoritaires des sociétés intégrées
Total Flux d’opérations sur capitaux propres
(12 313)
(15 776)
Emission d’emprunts long terme
16 401
27 066
Emission d’emprunts court terme
1 161
580
Remboursement d’emprunts long terme
(4 315)
(14 423)
Remboursement d’emprunts court terme
(23 206)
(20 517)
Intérêts financiers nets versés
(4 664)
(9 959)
Total Flux d’opérations sur emprunts et autres passifs financiers
(14 622)
(17 254)
Flux de trésorerie liés aux activités de financement (C)
(26 935)
(33 029)
Incidence des variations de taux de change (D)
(1 628)
134
Incidence du retraitement des actions auto-détenues (D)
826
(9 241)
Variation de trésorerie (A+B+C+D)
29 099
(23 732)
Trésorerie au 1
er
janvier (E)
41 904
65 635
Trésorerie fin de période (A+B+C+D+E)
71 003
41 904
Actifs financiers courants
63 916
30 222
Trésorerie et équivalents de trésorerie
20 582
25 665
Concours bancaires courants
(13 495)
(13 983)
Trésorerie à la clôture
71 003
41 904
59
